La utilidad operacional fue explicada principalmente por el margen neto de intereses en 60.4%, ingresos por venta de inversiones y dividendos 15%, valoración de inversiones 8.5% y servicios financieros diferentes de comisiones y honorarios 4.6%. En promedio el 61% de estos resultados se conservan en el capital de los establecimientos de crédito que le permite seguir apalancando la originación de créditos.
El nivel de solvencia total se ubicó en 15.72%, cifra que superó en 6.72 puntos porcentuales (pp) el mínimo requerido (9%). La solvencia básica, que se construye con el capital con mayor capacidad para absorber pérdidas, llegó a 10.96%, excediendo en 6.46pp el mínimo requerido (4.5%).
Al cierre de septiembre de 2019 los activos del sistema financiero ascendieron a $1,992.8 billones, con lo cual el crecimiento real anual de los activos fue 15.2%. Dada la dinámica de crecimiento de los activos, el índice de profundización alcanzó el 196.9%.
Los activos totales aumentaron en $9.3 billones frente a agosto y en $326 billones respecto al año anterior. Los activos de las entidades vigiladas ascendieron a $953.2 billones y los recursos de terceros, incluyendo activos en custodia, a $1,039.6 billones. Los fondos administrados por las sociedades fiduciarias ascendieron a $683.2 billones, de los cuales $215.7 billones corresponden a custodia.
Los resultados positivos del sistema financiero han beneficiado a consumidores, inversionistas y entidades, es así como al cierre de septiembre 16,244,986 de afiliados a los fondos obligatorios de pensiones se le abonaron en sus cuentas individuales rendimientos acumulados por $33.3 billones, en el caso de los 8,101,038 afiliados a los fondos de cesantías se abonaron $1.3 billones y a los 730,659 afiliados a los fondos de pensiones voluntarios administrados por AFP $1.3 billones.
Por su parte, los fideicomitentes de negocios fiduciarios recibieron rendimientos acumulados por $16 billones, los inversionistas en fondos de inversión colectiva (FIC) administrados por sociedades fiduciarias recibieron $2.1 billones y $1.7 billones los de los FIC administrados por intermediarios de valores. Finalmente, a los inversionistas de los fondos de capital privado tuvieron rendimientos acumulados por $867 mil millones en el caso de fondos administrados por sociedades fiduciarias y $503 mil millones en el caso de los fondos administrados por intermediarios de valores.
En cuanto a las entidades financieras, los resultados positivos promueven que la oferta de servicios y productos a empresas y hogares se mantenga, es así como al cierre de septiembre las instituciones oficiales especiales (IOE) alcanzaron resultados por $3 billones, la industria aseguradora por $2 billones, las sociedades administradoras de fondos de pensiones y cesantías $944 mil millones, sociedades fiduciarias $641.3 mil millones e intermediarios de valores $111.6 mil millones. Finalmente los establecimientos de créditos son quienes impulsan la oferta del crédito formal, alcanzando resultados positivos $10.1 billones, de los cuales el 61% constituye capital para apalancar su crecimiento y solidez.
El portafolio de inversiones del sistema financiero ascendió a $849.4 billones. En términos absolutos, el incremento anual fue de $16.8 billones explicado por el mayor saldo en derivados de negociación, así como por los instrumentos representativos de deuda de emisores nacionales, que aumentaron en $20.8 billones y $18.8 billones, respectivamente. El portafolio de inversiones de los recursos de terceros administrados representó el 63.9% del total de inversiones del sector financiero.
En septiembre el saldo total de la cartera bruta ascendió a $493.6 billones con lo cual el indicador de profundización financiera, medido como la proporción de cartera bruta a PIB, fue 48.77%. La cartera registró un crecimiento real anual de 5.15% con un incremento de $5.5 billones frente al mes anterior, resultado del comportamiento favorable de las diferentes modalidades. En particular, la cartera de consumo aumentó en el mes $2.6 billones, equivalente a una variación real anual de 10.1%3 y la cartera comercial lo hizo en $1.9 billones, con una variación real anual de 2.06%. Por su parte, las carteras de vivienda y microcrédito aumentaron en $882 mil millones y $78.1 mil millones, con variaciones reales anuales de 7.6% y 0.2%, respectivamente.
La cartera al día, es decir con mora inferior a 30 días, ascendió a $471.8 billones, lo que equivale a un incremento de $5.6 billones respecto al mes anterior y a un crecimiento real anual de 5.8%. Su participación en la cartera total fue 95.6%
Los depósitos y exigibilidades registraron en septiembre un saldo de $430 billones y una variación real anual de 4.36%. Este crecimiento fue explicado por el incremento mensual de $812.5 mil millones en el saldo de los CDT, equivalente a una variación real anual de 1.96% y las cuentas de ahorros en $671.2 mil millones (variación real 7.23%). De otra parte, las cuentas corrientes registraron una disminución mensual de $1.4 billones, con una variación real anual de 3.72%. De esta forma, las cuentas de ahorro cerraron el mes con un saldo de $187.8 billones, CDT $174.8 billones y las cuentas corrientes $54.9 billones.
El saldo de los CDT con vencimiento superior a un año fue $115.6 billones, del cual $84.4 billones correspondieron a depósitos con plazo mayor a 18 meses, es decir, el 48.3% del total de CDT. La tenencia de CDT se distribuyó de la siguiente manera: 76.2% personas jurídicas y 23.8% personas naturales
